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第一个信息是本月底24万吨库存将全部运出，分批确认销售利润，按照时间来看是很顺利的，不但库存马上运完了，kfm新生产的铜钴产品也即将抵达宁波港口，物流销售都很顺利。销售以长单为主，对市场冲击不大。按照现在的速度，库存铜钴价值30亿美元，今年都可以确认，下半年新生产的铜钴还可以运出20万吨铜3万吨钴，也是30亿美元，因为11-12两个月的产品在路上，需要到明年初确认销售，那么下半年还可以有20亿美元销售，整体刚果金今年有50亿美元的营收，近200亿人民币的毛利，再加上国内巴西澳洲的矿，去掉今年的权益金，也会有100-120亿的净利润，甚至会更多。这是底线。 上面的实际上都在预期内，究竟是三季报还是年报确认销售都不是很重要。第二条信息更加重要，大家可以看看之前在半年报就发现了蛛丝马迹，他对于数字是非常敏感的。当时我有点不敢确认，那么现在证实了，八月份kfm产铜1.4万吨，大幅超过设计产能，明年计划冲击15万吨铜，相应的钴也从3万吨增加到4.5万吨以上，我原来知道初期品位会比较高，但是没想到这么高，设计产能是打了埋伏的。大家应该都了解边际成本，那么一旦超过成本线，多出来的产量都是净利润，也就是明年会比原来的计划增加6万吨铜4.5万吨钴的净利润，这属于白捡了一个大矿，额外增加三四十亿的净利润。公司的估值肯定是增加了，按照我的保守标准，相当于200亿的市值。 此外，因为tfm和kfm的资源品位都非常好，采用的又是磨矿搅拌浸出工艺，只要电力供应充足，后面还有很大的扩产空间，公司目前也在进行这方面的布局。 别问我现在能不能买了，之前说过太多次了，根据自己的情况自己决定吧。