提前还房贷竟然这么难！有银行要等几个月才有额度

(资料图片)

去年12月初申请还房贷，结果被银行告知不能线上申请，只能去线下网点办理，也没有告知明确扣款时间，只说要等待3到4个月，没想到提前还钱都这么难了！”某国有大行重庆支行办理还贷手续的网友表示。自2022年以来，央行三次下调LPR五年期及以上利率累计35bps，个人住房贷款利率出现罕见的快速下降，曾经贷款利率多在5%至6%“高位站岗”的购房者们坐不住了。

点评：对于此次还贷的热潮，市场普遍认为是受到贷款利率的持续走低影响，且理财利率普遍跑不赢房贷利率，在对未来经济复苏信心较弱的背景下，拥有现金流的客户选择主动降低杠杆。IPG中国首席经济学家柏文喜认为，在预期下行、资产荒、消费趋向保守、储蓄率走高的情况下，购房者大量提前还贷是出于节省利息、降低机会成本的理性选择。谈及客户提前还贷对银行的影响，柏文喜指出，银行本意是不希望出现大量的提前还贷的，提前还贷会打乱银行原有的资金计划和影响资产端规模和利息收益，除此之外，也会对银行的存贷比、流动性以及资产与负债结构带来直接的影响。

高盛：大宗商品在各资产类别中前景最佳

点评：高盛集团大宗商品研究主管表示，鉴于宏观经济环境完美，而且几乎所有关键原材料的库存都极低，大宗商品2023年前景展望在各资产类别中最佳。Jeff Currie周一在伦敦表示，气候温和和利率上升导致大宗商品今年开局回落。他表示，但中国需求开始反弹，供给层面投资不足，这意味着全年整体来看将是涨价的“金发女孩”（Goldilocks）时刻。

房价下降城市数量增加，一线城市新房价格止跌

1月15日，国家统计局70个大中城市房价数据出炉！从2022年12月房价数据来看，房价环比下降城市个数增加，其中，二手房价环比下降城市个数达到63个。不过，从新房价格来看，一线城市在连跌3个月后出现止跌现象。

点评：业内人士认为，一线城市率先出现止跌企稳态势，显示去年四季度以来在供需两端积极的政策产生一定效果。预计2023年需求端政策力度有望加码，热点城市交易量或在二季度开始企稳并慢慢回升，并在下半年带动都市圈周围城市好转。

央行开年加量平价续作MLF 5年期以上LPR仍有下调空间

1月16日，中国人民银行开展7790亿元中期借贷便利（MLF）操作，中标利率为2.75%，与前值持平。鉴于本月有7000亿元MLF到期，故央行此次MLF操作为小幅加量、平价续作。

点评：民生银行首席经济学家温彬表示，春节前流动性边际收紧，需要MLF加量进行呵护。仲量联行大中华区首席经济学家兼研究部总监庞溟表示，考虑到有效降低购房负担和贷款成本以提升居民购房需求的政策取向，不排除本月5年期以上LPR非对称下调的可能性。

多家理财公司推出摊余成本法产品 专家预计不会成为市场主流

1月16日，梳理银行官网信息了解到，目前已有华夏理财、工银理财、建信理财、交银理财等在内的多家理财子公司发行了15只以上采用摊余成本法估值的封闭式理财产品，产品期限大多在1年以上。据了解，目前，银行理财产品的估值方法主要有市值法和摊余成本法两种。市值法是指理财产品投资的底层资产估值随市场变化波动，更能准确反映每日波动情况。而摊余成本法是指当计算理财产品净值时，会将投资产品的到期收益率分摊到每日计算。

点评：中金公司研报认为，虽然摊余成本法理财的发行在一定程度上起到了对冲理财规模下降的作用，对债券市场修复也有一定帮助，但是其未来能否大范围推广仍面临着客户接受度的问题。从投资端来看，可以受益的债券品种范围也可能有限；且摊余成本法计量资产需要通过现金流测试，含权债的投资可能也会受限。

全球会在2023年经历经济衰退吗？

在经历了一年的动荡之后，人们预测2023年将迎来充满希望的经济记录，尤其是在世界的不同经济体中，因此，经济学家、权威人士和普通民众都对新的一年给全球市场的影响做出了一些重要的预测。

点评：在《The Week》杂志发表的一篇报道指出，问题并不在于是否会出现经济衰退，而是这种衰退会在什么时候出现，尤其是在欧洲经济危机迫在眉睫的情况下。作者认为，避免衰退是可能的，但其可能性很小，他还补充称，任何试图阻止衰退的措施都可能会进一步加剧通胀。尽管如此，包括高盛等主要银行业巨头在内的其他几方认为，包括美国在内的部分经济体将能够避免经济衰退——只有35%的分析人士认为新的一年将会出现经济衰退。

季节性结汇叠加外资涌入 人民币汇率刷新半年高位

1月16日，在岸、离岸人民币对美元盘中双双涨破6.70关口，刷新半年以来高点。截至当日17时，在岸、离岸人民币对美元盘中最高分别触及6.6896、6.6978。开年以来，人民币于非美货币中表现亮眼。据中信证券研究部统计，今年以来，截至1月13日，人民币对美元上涨3.6%，涨幅位居非美货币前列。分析人士认为，内外因素共振，驱动近期人民币快速升值。

点评：展望后市，分析人士认为，外部压力趋缓，叠加内部因素改善，人民币汇率有望步入升值通道。考虑到中国经济增长或高于趋势，瑞银CIO在报告中上调了2023年人民币目标价：将最新的3、6、9及12月末人民币预测调升至6.6、6.6、6.5及6.5。随着美联储逐步放缓加息步伐，美元指数和美债收益率的趋势性下行，人民币面临的外部压力将逐步缓和，其主导因素或回归内部。在经济预期改善的提振之下，预计上半年人民币表现相对偏强，下半年则以双向波动为主。

往期回顾

用益-财经权威观点：居民储蓄增加17.84万亿后 2023年存款搬家往何处去？

用益-财经权威观点：多家城农商行下调存款利率

用益-财经权威观点：百姓要拿出三分之一存款买房？专家建议炸了

用益-财经权威观点：银行理财产品净值回升 配置优势仍存

用益-财经权威观点：年底提前还房贷有多难

更多往期精彩内容，请关注>>用益财经

责任编辑：Tnews